Publicaciones

2. Osorio Vanegas, B y Ramírez Patiño, C. (2022). Modelación no lineal (DLNM) del efecto de factores macroeconómicos sobre el índice MSCI Colombia de capitalización bursátil en el mercado de valores para el periodo 2001 a 2020. Universidad del Valle.

   Este trabajo propone estudiar los determinantes externos de tipo macroeconómico sobre los mercados financieros. Bajo la hipótesis de mercados eficientes, los precios reflejan toda la información disponible por lo que este trabajo se enfocó en el ́índice de MSCI Colombia, el cu ́al mide los segmentos de mediana y alta capitalización en el mercado accionario. La literatura se centra en estudiar los efectos macroeconómicos a nivel de variable sobre el mercado de renta. Sin embargo, desde el punto de vista estadístico y econométrico se plantea la posible omisión de distintos efectos asociados a variables macroeconómicas que no se consideran en los distintos modelos de la literatura, esto evidencia un posible incremento en el error de las estimaciones lo que puede generar estimaciones sesgadas de los movimientos macroeconómicos sobre los rendimientos en el mercado de valores. Es por esto, que se hace necesario un análisis detallado del impacto del conjunto global de variables macroeconómicas sobre la capitalización bursátil. En este trabajo se plantea la generación de factores latentes macroeconómicos a partir de un gran conjunto de variables mediante el Análisis Espectral Singular (AES) y el Análisis de Componentes Principales (ACP), posteriormente se identifican e interpretan los factores macroeconómicos para determinar los efectos en los términos de intercambio sobre el ́índice MSCI Colombia. Se emplea una extensa base de datos, compuesta por 154 variables macroeconómicas correspondientes al período 2001-2020, y se estima mediante un modelo Distributed Lag Non-Linear Models (DLNM) el efecto de los choques macroeconómicos. Los resultados sugieren que el primer factor latente está asociado a los costos cambiario y moneda, el cual se relaciona con el ciclo de la economía. El segundo factor se relaciona con los negocios internaciones importaciones, exportaciones y tasa de cambio), y el tercer y cuarto con precios de consumo y factor con la fuerza laboral respectivamente. Concluimos que los efectos son asimétricos sobre el mercado de renta además de lograr estabilización del choque después del tercer periodo.

Participación en eventos

El Tercer Congreso Internacional de Ciencias Actuariales y Finanzas Cuantitativas, organizado por la Universidad Nacional de Colombia, la Universidad del Rosario, la Universidad Externado de Colombia, la Universidad de Los Andes y la -ACA - Asociación Colombiana de Actuarios y SOLACFIN-Sociedad Latinoamericana de Ciencias Actuariales y Finanzas Cuantitativas. El Congreso cubrió una variedad de temas en Ciencias Actuariales y Finanzas Cuantitativas. Los temas incluyen técnicas estadísticas en Finanzas y Ciencias Actuariales, Gestión de Carteras, Valoración Derivada, Economía Financiera, Econométricas Financieras, Finanzas Computacionales, Teoría de Riesgo y Matemáticas de Vida y Seguros de Vida, Matemáticas de Seguros No Vida, y Economía de Seguros entre otros.

La Sociedad Colombiana de Estadística (SCE), el Instituto Interamericano de Estadística (IASI) y la Escuela de Estadística de la Universidad Nacional de Colombia, Sede Medellín, se unieron para realizar la Jornada Avances en Métodos Estadísticos. El evento se llevó a cabo de forma virtual los días 25 y 26 de noviembre de 2021 y en cada uno de los dos días, se dictaron tres conferencias relacionadas con los avances en métodos estadísticos para el análisis de datos como: el aprendizaje estadístico (statistical learning), modelos mixtos para datos longitudinales, estadística bayesiana, estadística industrial y estadísticas oficiales: análisis de series de tiempo oficiales y análisis multivariado de estadísticas oficiales; de igual manera, en cada uno de los días del evento, se llevó a cabo una sesión de ponencias donde se expusieron resultados de 17 investigaciones a nivel teórico y aplicado, una sesión de pósteres, con 7 trabajos, todos enmarcados en los métodos estadísticos.

Ponencia: Modelación no lineal de rezagos distribuidos (DNLM) del efecto de factores macroeconómicos sobre el índice MSCI Colombia de capitalización bursátil en el mercado de valores durante el periodo 2001 a 2020

Estadísticos Colombia

Se busca crear un espacio para:
🗣 divulgar eventos (Seminarios, Simposios, Congresos, Diplomados).
📚 compartir información de pregrado y posgrado (ofertas académicas, cursos, becas).
📢 difundir ofertas laborales en Estadística, Big Data, Machine Learning, Ciencia de Datos, Actuaría, Minería de Datos, Analítica de Datos, ...
👥 dialogar sobre temas de interés (Reseñas sobre lenguajes de programación, recomendaciones de estudio, entre otros).

LinkedIn

Facebook